پیش‌ بینی قیمت و تحلیل طلا و نقره؛ آزمون ۵۰۰۰ دلاری طلا و عبور نقره از ۷۹ دلار

قیمت طلا (XAU/USD) در حالی به سطح ۴,۹۷۳ دلار کاهش یافت که کاهش تنش های ژئوپلیتیکی از تقاضای دارایی امن کاست. در بازار تحلیل طلا، این افت همزمان با تغییر انتظارات سرمایه گذاران رخ داد. قیمت نقره (XAG/USD) نیز در سطح ۷۶.۸۹ دلار معامله شد و پایین تر از مقاومت ۷۹.۳۰ دلار باقی ماند. در چارچوب تحلیل نقره، این وضعیت نشان دهنده تداوم مومنتوم نزولی است. شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) ایالات متحده با رشد سالانه ۲.۴ درصدی، انتظارات برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو (Fed) در جولای ۲۰۲۶ را تقویت کرد و چشم انداز سرمایه گذاری طلا را بازتعریف نمود.

نمای کلی بازار و فشارهای آغاز هفته

طلا، هفته را با رویکردی تدافعی آغاز کرد و تا کف روزانه ۴,۹۷۳ دلار به ازای هر اونس کاهش یافت، سپس بخشی از افت را جبران کرد. در تحلیل طلا، این شروع نزولی ناشی از ترکیب داده های تورمی ملایم تر و کاهش تنش های جهانی بود. کاهش ریسک های ژئوپلیتیکی از طرفی نقش سنتی XAU به عنوان دارایی امن را موقتاً کمرنگ کرد. در فضای تحلیل نقره نیز فشار فروش همزمان مشاهده شد. بازارها به تغییر انتظارات تورمی و کاهش جذابیت دارایی های دفاعی واکنش نشان دادند. این تحولات، چشم انداز کوتاه مدت فلزات گران بها را تحت تأثیر قرار داد.

کاهش تنش های ژئوپلیتیکی و افت تقاضای امن

در تحلیل طلا، مذاکرات دیپلماتیک عامل فشار بر قیمت ها تلقی می شود. بازارها به روند کاهش تنش واکنش نشان داده اند. نخست، مذاکرات هسته ای است که خوشبینی تازه پیرامون آن، بخش عمده ای از پریمیوم جنگ را از قیمت کالاها حذف کرده است. دوم، تلاش های صلح در اوکراین که از طریق رایزنی های دیپلماتیک در امارات، احتمال آتش بس را مطرح کرده است. این شرایط در تحلیل نقره نیز باعث انتقال سرمایه از دارایی های دفاعی به گزینه های پرریسک تر شده است. کاهش تقاضای امن، فشار نزولی کوتاه مدت را تقویت کرده است. برای آشنایی بیشتر با اصول تحلیل تکنیکال می توانید مقاله آموزشی ما را مطالعه کنید.

اثر انتظارات کاهش نرخ بهره در سال ۲۰۲۶ در تحلیل طلا و نقره

استدلال بلندمدت برای حفظ قدرت طلا همچنان بر داده های شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده در ماه ژانویه استوار است. تورم سالانه تنها ۲.۴ درصد افزایش یافت که کمتر از پیش بینی ها بود. در تحلیل طلا، این موضوع احتمال آغاز کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در جولای ۲۰۲۶ را افزایش داده است. همچنین، کند شدن تورم ایالات متحده، انتظارات برای سیاست های انبساطی تر را تقویت کرده است. در تحلیل نقره نیز این متغیر پولی اهمیت بالایی دارد. با نرم تر شدن نرخ های بهره، هزینه فرصت نگه‌داری دارایی های بدون بازده مانند طلا افزایش می یابد. طبق داده های Kitco، قیمت لحظه ای طلا همچنان نزدیک محدوده ۵,۰۰۰ دلار نوسان می کند.

سناریوهای پیش رو بازار طلا و نقره

در تحلیل طلا، بریک اوت سطح ۴,۹۵۰ دلار همچنان یک ریسک بالقوه محسوب می شود، به ویژه اگر مذاکرات دیپلماتیک با مانع مواجه شود. با این حال، کاهش تورم و احتیاط بیشتر بانکهای مرکزی در نگه‌داری طلا، تا حدی از بازار حمایت می‌کند. در تحلیل نقره نیز تداوم مومنتوم نزولی زیر مقاومت ۷۹.۳۰ دلار قابل توجه است. اگر روند دیپلماسی تضعیف شود، احتمال یک رالی اصلاحی تا محدوده ۵۶ دلار وجود دارد. برای بررسی پیش‌بینی قیمت نقره در سال جاری، مقاله تخصصی ما را بخوانید. در مجموع، مسیر آتی قیمتها به تحولات ژئوپلیتیکی و سیاست پولی وابسته خواهد بود.

پیش‌بینی قیمت طلا و حرکت به‌سوی ۵۰۰۰ دلار با فشرده‌تر شدن مثلث

در تحلیل طلا، قیمت XAU/USD در سطح ۴,۹۹۷ دلار قرار دارد و میان یک خط روند صعودی از کف ماه فوریه در ۴,۴۰۲ دلار و مقاومت نزولی از سقف ۵,۵۹۸ دلار نوسان می‌کند. ساختار مثلثی در حال فشرده‌تر شدن است. قیمت دقیقاً بر روی سطح فیبوناچی ۰.۵ در ۴,۹۹۰ دلار قرار گرفته است. سطح ۰.۶۱۸ در ۵,۱۴۱ دلار فعلاً مانع عبور قیمت می‌شود. الگوهای کندلی از طرفی دارای بدنه‌های کوچک و همپوشانی هستند. این وضعیت در تحلیل طلا نشان‌دهنده فاز تثبیت بهجای روند مشخص است. میانگین متحرک (MA) ۵۰ دورهای در نزدیکی قیمت فعلی در حال صاف شدن است. برای تحلیل نمودارهای لحظهای طلا می‌توانید از TradingView استفاده کنید.

بررسی سطوح کلیدی و میانگینهای متحرک در تحلیل طلا و نقره

در ادامه تحلیل طلا، میانگین متحرک ۲۰۰ دورهای در سطح ۴,۸۶۰ دلار قرار دارد و از حمایت میانمدت محافظت می‌کند. سقف فعلی بازار در ۵,۱۴۱ دلار دیده می‌شود. پس از آن سطح ۵,۳۰۳ دلار به‌عنوان مقاومت بعدی مطرح است. فضای نزولی زیر ۴,۹۰۰ دلار محدود است. حمایت بعدی در محدوده ۴,۶۸۵ دلار قرار دارد. در تحلیل نقره نیز رفتار قیمت (پرایس اکشن (Price Action)) تحت تأثیر فشار فروش باقی مانده است. اگر قصد مقایسه نقره دیجیتال و طلا دیجیتال را دارید، پیشنهاد می‌کنیم مقاله مرتبط ما را مطالعه کنید. شکست هر یک از این سطوح می‌تواند جهت حرکت بعدی را مشخص کند.

تداوم فشار فروش در نقره زیر سطح ۷۹ دلار

در تحلیل نقره، قیمت XAG/USD در نمودار چهار ساعته حوالی ۷۶.۸۹ دلار معامله می‌شود. قیمت همچنان زیر یک خط روند نزولی مشخص از سقف ۱۲۰ دلار در اواخر ماه ژانویه باقی مانده است. جهش قیمت در محدوده ۸۶.۱۱ دلار دوام نداشت و سریعاً با افت مواجه شد. تشکیل سقفهای پایینتر از سویی نشان‌دهنده مومنتوم نزولی است. کندلها در محدوده ۷۹.۳۰ دلار بدنه‌های کوچک و سایه‌های بالایی دارند. این الگو تأیید می‌کند که فروشندگان همچنان فعال هستند. در چارچوب تحلیل نقره، مقاومت ۷۹.۳۰ دلار مانع اصلی کاهش فشار فروش است.

تقاطع میانگینها و شتاب نزولی بازار

در تحلیل نقره، میانگین متحرک ۵۰ دورهای به زیر میانگین ۲۰۰ دورهای رسیده و آن را قطع کرده است. این تقاطع نزولی نشان‌دهنده افزایش شتاب کاهشی است و مومنتوم منفی می‌تواند ادامه‌دار باشد. کف فوری بازار نیز در ۷۴.۱۸ دلار قرار دارد. سطح حمایتی بعدی در ۷۰.۳۷ دلار دیده می‌شود. بنابراین، هرگونه بازگشت صعودی نیازمند عبور قیمت از ۷۹.۳۰ دلار است. تنها پس از بریک اوت این مقاومت، فشار فروش کاهش می‌یابد. در صورت تحقق این سناریو، هدف بعدی ۸۴ دلار خواهد بود.

جمعبندی تحلیل طلا و نقره

در جمعبندی تحلیل طلا، ساختار مثلث فشرده و تثبیت قیمت نزدیک ۵۰۰۰ دلار اهمیت دارد. مقاومت ۵,۱۴۱ دلار همچنان سد اصلی محسوب می‌شود و حمایت ۴,۸۶۰ دلار نقش کلیدی در حفظ روند میانمدت دارد. از طرفی، در تحلیل نقره، روند نزولی زیر خط روند غالب است. تقاطع منفی میانگینها و سقفهای پایینتر، برتری فروشندگان را نشان می‌دهد. سطوح ۷۴.۱۸ و ۷۰.۳۷ دلار به‌عنوان حمایتهای مهم مطرح هستند. مسیر آینده هر دو فلز به واکنش قیمت در سطوح کلیدی وابسته خواهد بود.

سوالات متداول