جهش قیمت یونی‌سواپ بر پایه خبر بلک‌راک

آغاز روند صعودی UNI یا تله خریداران خرد؟

قیمت یونی‌سواپ (UNI) پس از انتشار خبر مرتبط با بلک‌راک 40 درصد جهش کرد، اما فروش نهنگ‌ها ظرف چند ساعت 26 درصد از این رشد را از بین برد. شکست اندیکاتور OBV نیز نشان‌دهنده فومو (FOMO) خریداران خرد بود، در حالی که نهنگ‌ها حدود 5.9 میلیون توکن را نزدیک 4.57 دلار عرضه کردند. ناتوانی در حفظ سطح 3.21 دلار می‌تواند قیمت را به محدوده 2.80 دلار بازگرداند و سودهای ناشی از خبر را پاک کند. قیمت یونی‌سواپ در 24 ساعت گذشته حدود 3 درصد رشد کرده و نزدیک 3.40 دلار معامله می‌شود، اما این حرکت کوچک واقعیت رخداد 11 فوریه را پنهان می‌کند. در آن روز، پس از انتشار خبری که یونی‌سواپ را به گسترش صندوق توکنیزه‌شده بلک‌راک مرتبط می‌کرد، UNI نزدیک به 42 درصد رشد کرد و به محدوده 4.57 دلار رسید. از آن زمان، فروشندگان حدود 26 درصد از این صعود را از بین برده‌اند. اکنون این پرسش مطرح است که آیا این شکست قیمتی ناشی از جریان نهادی یک تغییر روند واقعی بود یا تله‌ای برای خریداران خرد؟

بریک اوت صعودی قیمت یونی‌سواپ با شتاب خریداران خرد شکل گرفت

رالی 11 فوریه به‌صورت تصادفی رخ نداد. در نمودار 12 ساعته، قیمت یونی‌سواپ از اواسط ژانویه در حال شکل‌دهی یک ساختار صعودی بود. بین 19 ژانویه تا 11 فوریه، UNI کف‌های پایین‌تر ثبت کرد، در حالی که شاخص قدرت نسبی یا همان اندیکاتور RSI کف‌های بالاتری ساخت. RSI با رصد قدرت خرید و فروش، شتاب بازار را اندازه‌گیری می‌کند. زمانی که قیمت کاهش می‌یابد اما RSI افزایش می‌یابد، واگرایی صعودی شکل می‌گیرد و اغلب از تضعیف فشار فروش خبر می‌دهد. این واگرایی نشان می‌داد که زمینه یک بازگشت قیمتی در حال شکل‌گیری است. این سیگنال در 11 فوریه تأیید شد.

در آن روز، شاخص حجم تعادلی (OBV) از یک خط روند نزولی بلندمدت عبور کرد. OBV جریان ورود یا خروج حجم را به یک دارایی دنبال می‌کند. شکست صعودی OBV معمولاً از افزایش مشارکت خریداران خرد حکایت دارد. زمان‌بندی این رخداد اهمیت داشت. همچنین، واگرایی RSI هفته‌ها وجود داشت، اما OBV دقیقاً در 11 فوریه هم‌زمان با انتشار خبر مرتبط با بلک‌راک، بریک‌اوت صعودی ثبت کرد. این موضوع نشان می‌دهد که معامله‌گران خرد به‌سرعت به تیتر خبری واکنش نشان دادند و وارد UNI شدند. با هم‌راستایی شتاب و حجم، قیمت یونی‌سواپ در یک جلسه معاملاتی به حدود 4.57 دلار جهش کرد. بااین‌حال، ساختار کندل هشدارهای اولیه ارائه داد.

توزیع عرضه در اوج؛ نشانه‌های ضعف در ساختار کندل

در نمودار 12 ساعته، کندل شکست دارای سایه (Shadow) بالایی بسیار بلند و بدنه‌ای کوچک بود. این الگو نشان می‌دهد خریداران قیمت را بالا بردند، اما فروشندگان پیش از بسته‌شدن کندل، بخش زیادی از حرکت را جذب کردند. این نخستین نشانه از وجود عرضه قوی نزدیک 4.50 دلار بود. رالی، قدرتمند به نظر می‌رسید، اما توزیع از همان زمان آغاز شده بود. سایه بلند 11 فوریه نیز ناشی از فروش تصادفی نبود. داده‌های نهنگ‌ها نشان می‌دهد چه کسانی مسئول این فشار فروش بودند. در همان روز، عرضه در اختیار دارندگان بزرگ یونی‌سواپ از حدود 648.46 میلیون UNI به 642.51 میلیون UNI کاهش یافت.

 این کاهش معادل حدود 5.95 میلیون توکن است. با قیمت‌های نزدیک 4.57 دلار، این میزان، فشار فروشی در حدود 27 میلیون دلار ایجاد کرد. این اقدام برداشت سود معامله‌گران خرد نبود، بلکه توزیع هماهنگ از سوی کیف ‌پول‌های ارز دیجیتال بزرگ بود. در حالی که خریداران خرد در حال تعقیب بریک اوت قیمتی بودند، نهنگ‌ها در اوج قدرت از بازار خارج شدند. این مسئله توضیح می‌دهد چرا قیمت یونی‌سواپ نتوانست بالای 4.50 دلار تثبیت شود و چرا رالی به‌سرعت فروپاشید. پس از تکمیل فروش توسط دارندگان بزرگ، شتاب سمت خرید تضعیف شد.

نقش فروش نهنگ‌ها در بازگشت سریع قیمت یونی‌سواپ

بدون حمایت نهنگ‌ها، بازار قادر به حفظ قیمت‌های بالا نبود. نتیجه، اصلاحی سریع بود. از سقف 4.57 دلار، قیمت یونی‌سواپ حدود 26 درصد کاهش یافت. بسیاری از خریداران دیرهنگام احتمالاً بلافاصله وارد زیان شدند. این موضوع تأیید می‌کند جهش مرتبط با بلک‌راک به یک رویداد تأمین نقدینگی برای دارندگان بزرگ تبدیل شد. خریداران خرد تقاضا را فراهم کردند و نهنگ‌ها عرضه را ارائه دادند. نمودار 4 ساعته نیز نشان می‌دهد هدف رالی از پیش تکمیل شده بود.

در این بازه زمانی، UNI درون یک کانال نزولی در حال شکل‌دهی الگوی سر و شانه معکوس (H&S) بود. این ساختار کلاسیک بازگشتی معمولاً از یک شکست کوتاه‌مدت خبر می‌دهد. در 11 فوریه، UNI از خط گردن عبور کرد و به‌سرعت به هدف محاسبه‌شده نزدیک 4.57 دلار رسید. از منظر تحلیل تکنیکال، حرکت اندازه‌گیری‌شده کامل شده بود. هم‌زمان، واگرایی OBV در نمودار 4 ساعته آشکار شد. بین اواخر ژانویه تا 11 فوریه، رمزارز بومی یونی‌سواپ افزایش یافت، اما OBV روندی نزولی داشت.

سطوح کلیدی پیش روی قیمت یونی‌سواپ پس از اصلاح اخیر

این واگرایی نزولی OBV نشان می‌داد قدرت حجم حتی با افزایش قیمت در حال تضعیف است. این امر هشدار می‌داد شکست قیمتی با تقاضای پایدار خرد پشتیبانی نمی‌شود. افزون بر این، OBV اکنون روندی نزولی دارد و خروج معامله‌گران خرد را نشان می‌دهد. معامله‌گران خرد بر حرکت قیمت تمرکز داشتند، اما نهنگ‌ها به ساختار توجه کردند. زمانی که بیشتر خریداران وارد شدند، رالی به مرحله بلوغ رسیده بود. اکنون قیمت نزدیک 3.40 دلار نوسان می‌کند و حجم همچنان در حال کاهش است. این وضعیت نشان می‌دهد تقاضای سفته‌بازانه در حال فروکش کردن است. بنابراین، اگر UNI بالای 3.21 دلار حفظ شود، بازار ممکن است وارد فاز تثبیت شود.

بااین‌حال، این حمایت شکننده است، زیرا بر خرید کوتاه‌مدت بنا شده و نه انباشت بلندمدت. شکست زیر 3.21 دلار احتمالاً موج فروش دیگری ایجاد می‌کند. در این صورت، سطح مهم بعدی نزدیک 2.80 دلار قرار دارد که با head الگوی بازگشتی پیشین منطبق است. حرکت به این محدوده نیز تمامی سودهای ناشی از خبر بلک‌راک را حذف می‌کند. برای بازیابی قدرت، قیمت یونی‌سواپ باید محدوده 3.68 تا 3.96 دلار را بازپس گیرد. این ناحیه اکنون پس از شکست ناموفق به مانعی جدی تبدیل شده است. تنها تثبیت پایدار بالای آن می‌تواند مسیر صعودی به سمت 4.57 دلار را دوباره فعال کند.