تحلیل تتر یکی از موضوعات مهم برای معامله‌گران بازار ارز دیجیتال در ایران است. تتر (USDT) به‌عنوان یک استیبل کوین (Stablecoin)، همواره قیمتی نزدیک به یک دلار دارد، اما بررسی نمودار آن در بازار ایران نشان می‌دهد که نرخ تتر تحت تأثیر نوسانات دلار آمریکا (USD) و وضعیت کلی اقتصاد داخلی دچار تغییر می‌شود. در این مقاله با تکیه بر داده‌های نمودار روزانه، اندیکاتورهای RSI و مکدی (MACD) را تحلیل می‌کنیم تا دید دقیقی نسبت به وضعیت فعلی تتر در بازار ایران ارائه شود.
روند کلی قیمت تتر
با بررسی نمودار روزانه، مشخص است که از اوایل سال 2024 تا اواسط 2025، روند کلی تتر در بازار ایران صعودی بوده که این رشد ناشی از افزایش نرخ دلار و تورم داخلی بوده است. در ماه‌های اخیر اما شاهد تثبیت قیمت در محدوده 108000 تا 112000 تومان هستیم که نشان‌دهنده فاز اصلاح و استراحت بازار است. بر این اساس، کندل‌های اخیر نشان می‌دهد که فشار خرید کاهش یافته و بازار در تعادل نسبی قرار دارد.
تحلیل اندیکاتور RSI
اندیکاتور RSI یا همان شاخص قدرت نسبی با دوره 14 در حال حاضر عدد 45.6 را نشان می‌دهد. این مقدار حاکی از وضعیت خنثی در بازار است. در دوره‌های قبلی، RSI در محدوده 70 سیگنال اشباع خرید و در حوالی 30 سیگنال اشباع فروش صادر کرده است. در حال حاضر، این شاخص در محدوده میانی در نوسان است که بیانگر عدم وجود مومنتوم قوی در جهت خاصی است. بر همین اساس، در صورت اُفت به زیر 40، احتمال کاهش قیمت بیشتر وجود دارد، اما در صورت بازگشت RSI به بالای 50، بازار می‌تواند دوباره به سمت صعود حرکت کند.
تحلیل اندیکاتور MACD
اندیکاتور مکدی در حال حاضر تقاطع نزولی را نشان می‌دهد. خط مکدی (آبی) پایین‌تر از خط سیگنال (نارنجی) قرار دارد و هیستوگرام‌ها نیز در محدوده منفی هستند. این وضعیت معمولاً بیانگر قدرت بیشتر فروشندگان است. در گذشته، زمانی که MACD تقاطع صعودی را ثبت کرد، روند USDT در بازار ایران با رشد مواجه شد. بنابراین، تا زمانی که این اندیکاتور سیگنال صعودی جدیدی صادر نکند، احتمال ادامه روند خنثی یا نزولی بیشتر است.
حمایت‌ها و مقاومت‌های کلیدی
در تحلیل تکنیکال تتر، محدوده 106000 تومان به‌عنوان حمایت مهم عمل می‌کند. بر این اساس، در صورت از دست رفتن این سطح، احتمال کاهش قیمت تا 102000 تومان وجود دارد. در مقابل، مقاومت اصلی در محدوده 112000 تومان قرار دارد که در چند نوبت باعث برگشت قیمت شده است. عبور از این سطح نیز می‌تواند مسیر را برای رشد تا 115000 تومان باز کند. گفتنی است، این سطوح در معاملات روزانه نقش تعیین‌کننده‌ای در تصمیم‌گیری معامله‌گران دارند.
تحلیل حجم معاملات و روند کوتاه‌مدت
حجم معاملات در هفته‌های اخیر کاهش یافته است که نشان‌دهنده اُفت هیجان خرید و فروش است. معمولاً در چنین شرایطی، بازار وارد فاز انباشت یا استراحت می‌شود. بااین‌وجود، در تحلیل تتر باید توجه داشت که در بازار ایران قیمت به‌شدت تحت تأثیر اخبار اقتصادی و تغییرات دلار آزاد است. در نتیجه، در صورت افزایش نرخ دلار، حتی در غیاب سیگنال تکنیکال قوی، تتر نیز رشد می‌کند. در کوتاه‌مدت نیز انتظار نوسان بین محدوده‌های ذکرشده وجود دارد.
چشم‌انداز میان‌مدت تتر
در چشم‌انداز میان‌مدت، اگر شاخص RSI بتواند از سطح 50 عبور کند و مکدی نیز سیگنال صعودی صادر نماید، می‌توان انتظار رشد مجدد تتر را داشت. در غیر این صورت، بازار در محدوده فعلی نوسان خواهد کرد. با توجه به روند صعودی بلندمدت دلار در ایران، احتمال تثبیت قیمت تتر بالای 110000 تومان در ماه‌های آینده زیاد است. بر این پایه، برای سرمایه‌گذاران بلندمدت، خرید در محدوده‌های حمایتی می‌تواند گزینه‌ای کم‌ریسک باشد.
نتیجه‌گیری
تحلیل تتر بر اساس شاخص‌های تکنیکال نشان می‌دهد که بازار در حال حاضر در فاز خنثی قرار دارد. RSI وضعیت میانه و مکدی نیز نشانه‌های ضعف موقت را تأیید می‌کند. تا زمانی که USDT نتواند مقاومت 112000 تومان را از پیش رو بردارد، روند صعودی قوی شکل نمی‌گیرد. در مقابل، حفظ سطح حمایتی 106000 تومان برای حفظ ثبات بازار ضروری است. بنابراین، می‌توان گفت که بازار در حالت انتظار قرار دارد و معامله‌گران باید با رعایت اصول مدیریت سرمایه (Money Management) و توجه به شاخص‌های فنی تصمیم‌گیری کنند.
