بازار ارزهای دیجیتال نوسانات زیادی را تجربه می‌کند، به همین دلیل تشخیص بهترین زمان خرید بیت کوین و آلتکوین‌ها می‌تواند کار دشواری باشد. البته برخی استراتژی‌ها به شما کمک می‌کنند تا بهترین زمان خرید ارزهای دیجیتال را تشخیص دهید و بازدهی خود را در این بازار به حداکثر برسانید. بیایید مواردی که شرایط را برای خرید بیت کوین و آلتکوین‌ها ایده‌آل می‌کنند بررسی کنیم.
بهترین زمان برای خرید رمزارز: استراتژی میانگین هزینه دلاری
ارزهای دیجیتال مانند بیت کوین می‌توانند نوسانات قیمتی روزانه (و حتی ساعتی) را تجربه کنند. همانند هر نوع سرمایه‌گذاری دیگر، این نوسانات ممکن است باعث ایجاد عدم اطمینان، ترس از دست دادن فرصت (FOMO) یا حتی ترس از ورود به بازار شوند. اما زمانی که قیمت‌ها در حال نوسان هستند، چگونه می‌توان زمان مناسب خرید را تشخیص داد؟
در یک دنیای ایده‌آل، پاسخ ساده است: «ارزان بخر، گران بفروش.» اما در واقعیت، حتی برای متخصصان بازار نیز این کار چندان آسان نیست. به همین دلیل، بسیاری از سرمایه‌گذاران به‌جای تلاش برای پیش‌بینی دقیق زمان ورود و خروج از بازار، از یک استراتژی به نام «میانگین هزینه دلاری» (Dollar-Cost Averaging یا DCA) استفاده می‌کنند. این روش شامل سرمایه‌گذاری تدریجی و دوره‌ای مقدار مشخصی پول در یک دارایی مانند ارز دیجیتال، سهام یا طلا است که به کاهش اثرات نوسانات بازار کمک می‌کند.
میانگین هزینه دلاری (DCA) چیست؟
DCA یک استراتژی بلندمدت است که در آن سرمایه‌گذار در بازه‌های زمانی منظم، بدون توجه به قیمت فعلی، مقادیر کوچکی از یک دارایی را خریداری می‌کند. به‌عنوان مثال، به‌جای سرمایه‌گذاری یک‌باره ۱۲۰۰ دلاری در بیت کوین، فرد می‌تواند هر ماه ۱۰۰ دلار در طول یک سال سرمایه‌گذاری کند. این برنامه سرمایه‌گذاری می‌تواند بسته به اهداف فرد تغییر کند و ممکن است چند ماه یا حتی چندین سال ادامه داشته باشد.
اگرچه DCA روشی رایج برای خرید بیت کوین است، اما مختص ارزهای دیجیتال نیست. سرمایه‌گذاران سنتی دهه‌هاست که از این استراتژی برای مقابله با نوسانات بازار سهام استفاده می‌کنند. در حقیقت، اگر شما بخشی از حقوق خود را به‌طور مستمر در یک طرح بازنشستگی سرمایه‌گذاری می‌کنید، ممکن است از همین روش بهره ببرید.
مزایای میانگین هزینه دلاری (DCA)
DCA می‌تواند راهی مؤثر برای سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال باشد، بدون نیاز به تلاش دشوار برای پیش‌بینی نوسانات بازار یا خطر سرمایه‌گذاری یکجای تمام سرمایه در بالاترین قیمت ممکن. نکته کلیدی در این روش، انتخاب مبلغی است که متناسب با توان مالی فرد باشد و ادامه سرمایه‌گذاری در بازه‌های زمانی مشخص، صرف‌نظر از قیمت دارایی. این کار می‌تواند میانگین هزینه خرید را در طول زمان متعادل کرده و اثرات کاهش ناگهانی قیمت را در یک خرید خاص کاهش دهد. علاوه بر این، اگر قیمت‌ها کاهش پیدا کنند، سرمایه‌گذاران DCA همچنان طبق برنامه سرمایه‌گذاری خود به خرید ادامه می‌دهند و در صورت بازگشت قیمت‌ها، پتانسیل کسب سود را خواهند داشت.
چه زمانی DCA مؤثرتر از سرمایه‌گذاری یکجا است؟
استراتژی DCA می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا با اطمینان بیشتری وارد بازار شوند، از رشد بلندمدت قیمت‌ها بهره ببرند و ریسک کاهش قیمت در کوتاه‌مدت را تعدیل کنند. در برخی شرایط، این روش نسبت به سرمایه‌گذاری یکجای مقدار زیادی پول، بازدهی پیش‌بینی‌پذیرتری ارائه می‌دهد، از جمله:
- خرید دارایی‌ای که احتمال افزایش ارزش آن در طول زمان وجود دارد: اگر سرمایه‌گذار معتقد باشد که قیمت‌ها به‌زودی کاهش می‌یابند اما در بلندمدت بهبود خواهند یافت، می‌تواند از DCA برای سرمایه‌گذاری تدریجی در طول این دوره نزولی استفاده کند. در این صورت، اگر پیش‌بینی او درست باشد، دارایی را با قیمت‌های پایین‌تری خریداری می‌کند. اما حتی اگر اشتباه کند، همچنان در بازار حضور دارد و از افزایش قیمت در آینده بهره خواهد برد.
- مدیریت ریسک در بازارهای پرنوسان: DCA سرمایه‌گذار را در بازه‌های زمانی مختلف در معرض قیمت‌های متفاوت قرار می‌دهد. در بازاری که با نوسانات قیمتی روبه‌رو است، این روش به متعادل‌سازی تغییرات شدید ارزش سبد سرمایه‌گذاری کمک می‌کند و از هر حرکت قیمتی (صعودی یا نزولی) تا حدی سود می‌برد.
- جلوگیری از تصمیم‌گیری احساسی و فومو (FOMO): DCA یک رویکرد مبتنی بر قوانین است و از تصمیم‌گیری احساسی جلوگیری می‌کند. بسیاری از معامله‌گران مبتدی دچار «معامله احساسی» می‌شوند، یعنی خریدوفروش‌های آن‌ها تحت تأثیر عواملی مانند ترس یا هیجان قرار می‌گیرد. این رفتار می‌تواند منجر به مدیریت نادرست سرمایه شود (برای مثال، فروش هیجانی هنگام سقوط بازار یا سرمایه‌گذاری بیش از حد به دلیل ترس از دست دادن فرصت رشد انفجاری).
DCA در عمل چگونه کار می‌کند؟
البته، موفقیت هر استراتژی DCA همچنان به شرایط کلی بازار بستگی دارد. برای درک بهتر، به یک مثال واقعی نگاهی بیندازیم. فرض کنید از ۱۸ دسامبر ۲۰۱۷ (تقریباً در اوج قیمتی آن سال)، هر هفته ۱۰۰ دلار در بیت کوین سرمایه‌گذاری می‌کردید. در این صورت، مجموع سرمایه‌گذاری شما تا ۲۵ ژانویه ۲۰۲۱ معادل ۱۶,۳۰۰ دلار می‌شد. اما ارزش سبد سرمایه‌گذاری شما در آن تاریخ تقریباً ۶۵,۰۰۰ دلار بود، یعنی بازدهی بیش از ۲۹۹ درصد!
این مثال نشان می‌دهد که حتی اگر سرمایه‌گذار در یکی از بدترین زمان‌های ممکن وارد بازار شده باشد، استراتژی DCA می‌تواند در بلندمدت سودآور باشد و تأثیر کاهش‌های مقطعی قیمت را کاهش دهد. در مقابل، سرمایه‌گذاری یکجای تمام دارایی در اوج قیمتی معمولاً تصمیم درستی محسوب نمی‌شود — اما چگونه می‌توان از این موضوع مطمئن شد؟
اگر همان ۱۶,۳۰۰ دلار را در ۱۸ دسامبر ۲۰۱۷ (در اوج قیمتی آن دوره) به‌صورت یکجا در بیت کوین سرمایه‌گذاری کرده بودید، در دو سال اول تقریباً ۸,۰۰۰ دلار ضرر می‌کردید. هرچند در ادامه، سبد سرمایه‌گذاری شما بهبود می‌یافت، اما در این مدت فرصت کسب سود مرکب را از دست می‌دادید (و شاید حتی به دلیل ترس از ضرر، بیت کوین‌های خود را با زیان به فروش می‌رساندید).
حال فرض کنیم که یک سال صبر می‌کردید و بین دسامبر ۲۰۱۸ تا دسامبر ۲۰۲۰، هر ماه ۲۰۰ دلار در بیت کوین سرمایه‌گذاری می‌کردید.
در این حالت، ارزش سبد سرمایه‌گذاری شما تا پایان سال ۲۰۲۰ حدود ۱۳,۰۰۰ دلار می‌شد. این مقدار در مقایسه با ۲۳,۰۰۰ دلار که از سرمایه‌گذاری یکجا به دست می‌آوردید، کمتر بود. اما باید در نظر گرفت که سرمایه‌گذاری یکجا ریسک بالاتری دارد، زیرا هرگونه نوسان شدید قیمتی پس از زمان ورود شما به بازار، می‌توانست کل سرمایه را تحت تأثیر قرار دهد.
بهترین زمان خرید بیت کوین چه موقع است؟
اگر نخواهید از استراتژی میانگین هزینه دلاری استفاده کنید، همچنان راه‌هایی برای انتخاب بهینه‌ترین زمان خرید بیت کوین وجود دارد. چندین عامل می‌توانند بر قیمت بیت کوین و زمان مناسب برای خرید تأثیر بگذارند. در ادامه، مهم‌ترین آن‌ها را بررسی می‌کنیم:
۱. احساسات بازار
بازارها اغلب غیرمنطقی رفتار می‌کنند. نوسانات قیمتی ممکن است بدون دلیل مشخصی رخ دهند و به‌سرعت احساسات بازار را از حالت صعودی (bullish) به نزولی (bearish) تغییر دهند. در چنین شرایطی، بسیاری از معامله‌گران به دلیل وحشت، دارایی‌های خود را در قیمت‌های پایین می‌فروشند و متحمل ضرر می‌شوند. در اینجا، داشتن انضباط سرمایه‌گذاری ارزشمندترین دارایی شماست.
با استفاده از اصل «ارزان بخر، گران بفروش» که پیش‌تر اشاره شد، مشخص است که بهترین زمان خرید بیت کوین زمانی است که بازار نزولی بوده و قیمت‌ها به سطوح تخفیفی رسیده‌اند. به‌عنوان مثال:
- بازار نزولی ۲۰۱۸ که قیمت بیت کوین را تا حدود ۳۲۰۰ دلار کاهش داد.
- سقوط بازار در مارس ۲۰۲۰ که بیت کوین را تا ۴,۰۰۰ دلار پایین آورد.
- سقوط قیمت به محدوده ۱۵,۰۰۰ دلار در سال ۲۰۲۲ پس از فروپاشی پروژه‌های چندمیلیارد دلاری مرتبط با بیت کوین مانند Terra، Celsius، FTX.
ترس از آینده صنعت کریپتو باعث فروش گسترده شد، اما تنها یک سال بعد در ۲۰۲۳، بازار کاملاً بهبود یافت. هرچند که پیش‌بینی زمان وقوع یک بحران شدید (Black Swan Event) دشوار است، اما نگه‌داشتن مقداری نقدینگی برای سرمایه‌گذاری در چنین شرایطی ممکن است بهترین خرید بیت کوین شما باشد.
۲. گزارش‌های رسانه‌ای
رسانه‌ها تأثیر زیادی بر قیمت بیت کوین دارند. اخباری مانند:
- هک شدن یک صرافی بزرگ
- احتمال تصویب ETF بیت کوین
- ورود سرمایه‌گذاران نهادی به بازار
می‌توانند قیمت را در هر دو جهت افزایش یا کاهش دهند. یکی از استراتژی‌های مناسب این است که در زمان انتشار اخبار منفی که قیمت را کاهش می‌دهد، اقدام به خرید کنید.
برای مثال، در سال ۲۰۲۲، افزایش نرخ بهره توسط بانک‌های مرکزی یکی از عوامل اصلی کاهش قیمت بیت کوین بود. در حالی که اصول بنیادی بیت کوین تغییری نکرده بود و اثر شبکه‌ای آن حتی قوی‌تر شده بود، اما رسانه‌ها باعث تشدید ترس سرمایه‌گذاران شدند. همین موضوع فرصتی برای سرمایه‌گذاران آگاه فراهم کرد تا دارایی‌های خود را با قیمت‌های ارزان‌تر افزایش دهند.
۳. رویدادهای کلیدی
رویدادهای مهم در صنعت کریپتو نیز نقش بسزایی در تغییر قیمت بیت کوین دارند. یکی از برجسته‌ترین آن‌ها، هاوینگ بیت کوین (Bitcoin Halving) است که به‌طور تاریخی، باعث افزایش قیمت بیت کوین در ماه‌های منتهی به آن شده و پس از وقوع، معمولاً کاهش قیمت را به همراه داشته است. برای نمونه:
- در هاوینگ ۲۰۲۰، قیمت بیت کوین از ۶,۳۰۰ دلار در آوریل به زیر ۱۰,۰۰۰ دلار در ماه می رسید.
- در ۱۲ می ۲۰۲۰، هم‌زمان با وقوع هاوینگ، یک افت قیمتی اتفاق افتاد.
- اما در بلندمدت، کاهش عرضه ناشی از هاوینگ باعث شد که بیت کوین در ۲۰۲۱ به اوج ۶۹,۰۰۰ دلار برسد.
استراتژی پیشنهادی: سرمایه‌گذاران می‌توانند چند ماه قبل از هاوینگ خرید کنند تا از رشد قیمتی کوتاه‌مدت سود ببرند، سپس در اوج قیمتی بفروشند و بعد از فروکش کردن هیجان اولیه، دوباره در قیمت‌های پایین‌تر خریداری کنند.
آلت‌سیزن: بهترین زمان برای خرید آلتکوین‌ها
اگر به دنبال بهترین زمان برای خرید آلتکوین‌ها هستید، لازم است به دنبال نشانه‌های شروع آلت‌سیزن یا فصل آلتکوین‌ها باشید. در این چرخه از بازار کریپتو، آلتکوین‌ها رشدی بی‌نظیر به نمایش می‌گذارند و می‌توانند فرصت طلایی برای کسب سودهای چشمگیر در بازار باشند. در ادامه، به شما کمک می‌کنیم مراحل مختلف فصل آلتکوین‌ها را بشناسید و از فرصت‌های منحصربه‌فرد هر فصل بهره‌مند شوید:
۱. مرحله اولیه (Early Stage)
- شروع حرکت قیمت آلتکوین‌ها: در این مرحله، تعداد محدودی از آلتکوین‌ها شروع به افزایش قیمت می‌کنند که نشان‌دهنده آغاز فصل جدید است.
- ظهور روایت‌ها و روندهای جدید: صنایع نوآورانه‌ای مانند دیفای (DeFi) یا توکن‌های غیرقابل‌تعویض (NFTs) در کانون توجه قرار می‌گیرند و موج جدیدی از سرمایه‌گذاری را به دنبال دارند.
- ورود سرمایه‌گذاران پیشرو: سرمایه‌گذاران با تجربه و حرفه‌ای، پیش از آنکه بازار عمومی متوجه فرصت‌های جدید شود، موقعیت خود را در آلتکوین‌های آینده‌دار تثبیت می‌کنند.
۲. مرحله میانی (Mid-Stage)
- شتاب‌گیری افزایش قیمت‌ها: اکثر آلتکوین‌ها رشد سریع قیمتی را تجربه می‌کنند و ورود سرمایه جدید به بازار شدت می‌گیرد.
- توجه گسترده رسانه‌ها: رسانه‌های جریان اصلی شروع به پوشش روند صعودی آلتکوین‌ها می‌کنند که منجر به افزایش آگاهی عمومی می‌شود.
- افزایش ترس از جا ماندن (FOMO): سرمایه‌گذاران خرد به شکل گسترده وارد بازار می‌شوند، به امید بهره‌مندی از رشد سریع قیمت‌ها.
۳. مرحله پایانی (Late Stage)
- حرکات قیمتی سهمی‌وار (Parabolic): قیمت آلتکوین‌ها به سطوح غیرمنطقی و حبابی می‌رسد که اغلب ناشی از سفته‌بازی شدید است.
- افزایش بیش از حد هیجان و گمانه‌زنی: تمرکز سرمایه‌گذاران به سودهای کوتاه‌مدت معطوف می‌شود و تحلیل‌های بنیادی کمتر مورد توجه قرار می‌گیرد.
- افزایش ریسک اصلاح بازار: با افزایش بیش از حد قیمت‌ها، احتمال وقوع اصلاحات شدید قیمتی و افت ناگهانی بازار بیشتر می‌شود.
سخن پایانی – تشخیص بهترین زمان خرید بیت کوین و آلتکوین‌ها
اگر می‌خواهید بهترین زمان خرید بیت کوین و آلتکوین‌ها را تشخیص دهید، لازم است بدانید که ماهیت پرنوسان ارزهای دیجیتال موجب شده است تا زمان ثابتی برای تضمین سود شما وجود ندارد. البته راهکارهایی به شما کمک می‌کنند تا بهینه‌ترین زمان را برای ورود به بازار انتخاب کنید. برای مثال، می‌توانید با استفاده از استراتژی «میانگین هزینه دلاری»، دغدغه بهترین زمان خرید بیت کوین را نداشته باشید و دارایی‌های خود را پیوسته و در حجم کم وارد بازار کنید. یا اگر به دنبال سودهای چشمگیر هستید، می‌توانید اخبار بازار کریپتو را برای تشخیص بهترین زمان خرید در نظر داشته باشید یا مراحل آلت‌سیزن را مورد بررسی قرار دهید.
سوالات متداول
بهترین زمان خرید بیت کوین چه موقع است؟
بهترین زمان خرید بیت کوین به شرایط کلی بازار بستگی دارد. برای مثال، زمانی که قیمت بیت کوین به دلیل رویدادهای جهانی یا گزارش‌های رسانه‌ای دچار افت قیمت می‌شود، فرصتی مناسب برای ورود به بازار در اختیار شما قرار خواهد داد.
بهترین زمان خرید آلتکوین‌ها چه موقع است؟
برای تشخیص بهترین زمان خرید آلتکوین‌ها، لازم است به دنبال نشانه‌های شروع فصل آلتکوین‌ها باشید، زیرا در این فصل آلتکوین‌ها جهش‌های بی‌نظیری به ثبت می‌رسانند و سود قابل‌توجهی در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌دهند.
آیا استراتژی «میانگین هزینه دلاری» برای خرید بیت کوین مناسب است؟
تحلیل عملکرد این استراتژی در سال‌های گذشته نشان می‌دهد که به کمک این استراتژی، می‌توانید ریسک خرید بیت کوین را به حداقل برسانید و در بلندمدت به سود برسید.
