- تاریخچه قیمتی اتریوم نشان‌دهنده‌ی تاب‌آوری آن در جدیدترین افت و قدرت بازار اتریوم برای بازیابی است.
- مقاومت این آلتکوین به توانایی آن در مدیریت نوسانات بازار بستگی دارد که با ارتقای دِنکون ۲۰۲۴ و تأیید ETFها تقویت شده است.
اتریوم (ETH) مدت‌هاست که یکی از نیروهای قدرتمند در بازار ارزهای دیجیتال محسوب می‌شود و در چرخه‌های مختلف بازار تاب‌آوری خود را به نمایش گذاشته است. با وجود نوسانات شدید، ETH توانسته است از افت‌های قابل‌توجه بازیابی شود و به یک دارایی کلیدی برای معامله‌گران و سرمایه‌گذاران تبدیل گردد.
تحلیل قدرت بازار اتریوم: بررسی افت از اوج تاریخی
تاریخچه قیمتی اتریوم نشان‌دهنده‌ی تاب‌آوری آن در جدیدترین افت درصدی است. در جریان بازار نزولی ۲۰۲۲ و پس از سقوط FTX، اتریوم افت شدیدی معادل ٪۸۰- را تجربه کرد. با این حال، تا نهم مارس ۲۰۲۵، افت درصدی آن در ٪۵۳.۱۱- تثبیت شد و قیمت آن در نزدیکی ۲,۳۰۰ دلار معامله می‌شد.
تحلیل‌ها نشان می‌دهد که اتریوم همواره پس از اصلاحات عمیق، بازیابی قدرتمندی را تجربه کرده است. در ۲۰۱۸، قیمت آن ٪۷۰- افت کرد و در ۲۰۲۱ نیز با کاهش ٪۶۰- مواجه شد، اما در هر دو مورد توانست به روند صعودی بازگردد.
ارتقای دِنکون ۲۰۲۴ و تأیید ETFها، نقشی کلیدی در آخرین موج بازیابی اتریوم داشتند و بر قدرت بلندمدت این دارایی تأکید کردند.
علاوه بر این، انباشت نهنگ‌ها در زمان افت‌های قیمتی به افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران کمک کرد. تحلیل‌ها نشان می‌دهد که اگر اتریوم بتواند به محدوده ۳,۰۰۰ تا ۴,۱۶۴ دلار برسد، احتمالاً یک اوج قیمتی جدید را تجربه خواهد کرد.
با این حال، چالش‌های نظارتی یا دستکاری بازار می‌توانند باعث اصلاحی ٪۴۰- تا ٪۵۰- شوند. با در نظر گرفتن روند بلندمدت، تاب‌آوری ETH نشان می‌دهد که در صورت عدم وقوع اختلالات اساسی در بازار، می‌تواند از ۴,۰۰۰ دلار فراتر برود.
نقش هیت‌مپ نوسانات
تاب‌آوری اتریوم ارتباط نزدیکی با هیت‌مپ (heatmap) لیکوئیدیشن ETH/USDT در بایننس دارد. پیش‌تر، این نقشه نشان می‌داد که اتریوم در بازه ۲,۰۵۰ تا ۲,۲۵۰ دلار در یک چارچوب ۲۴ ساعته معامله می‌شود.
این داده‌ها با نمودار افت قیمت اتریوم همخوانی داشتند، جایی که افت ٪۵۳.۱۱- در سال ۲۰۲۵ نشان‌دهنده تثبیت قیمت در حوالی ۲,۳۰۰ دلار بود. همچنین، کاهش ٪۸۰- در ۲۰۲۲ با لیکوئیدیشن‌های مشابه در سطح ۲,۱۰۰ دلار تطابق داشت که نشان‌دهنده فشار فروش بازار بود. نوسانات ۵۰ تا ۱۰۰ دلاری هیت‌مپ، افت‌های ٪۶۰- تا ٪۷۰- اتریوم در سال‌های ۲۰۱۸ و ۲۰۲۱ را منعکس می‌کرد.
این روند نشان داد که تاب‌آوری اتریوم به توانایی آن در مدیریت نوسانات وابسته است که از طریق ارتقای دِنکون ۲۰۲۴ و تأیید ETFها حمایت شده است. شکست مقاومتی بالای ۲,۲۰۰ دلار می‌تواند قیمت ETH را تا محدوده ۳,۰۰۰ تا ۴,۱۶۴ دلار تا پایان سال افزایش دهد.
اما در صورت کاهش به زیر ۲,۱۰۰ دلار، احتمال یک افت ٪۴۰- تا سطح ۱,۸۰۰ دلار وجود خواهد داشت.
تغییرات حجم معاملات ETH و معنی آن
روندهای حجم معاملات روزانه نیز بینش بیشتری درباره رفتار بازار اتریوم ارائه می‌دهند. نمودار حجم معاملات از ۱۳ فوریه تا ۶ مارس نشان داد که حجم معاملات از ۵۰ هزار به ۴۵۰ هزار افزایش یافت.
در ۱۹ فوریه، حجم معاملات به ۲۰۰ هزار رسید، اما در ۲۵ فوریه به ۱۰۰ هزار کاهش یافت. سپس، با یک جهش مجدد، حجم معاملات تا ۴۰۰ هزار در ۶ مارس افزایش یافت که با تثبیت افت ٪۵۳.۱۱- در سطح ۲,۳۰۰ دلار همزمان شد.
مقایسه با روندهای تاریخی
در ۲۰۲۲، افت شدید ٪۸۰- اتریوم با کاهش حجم معاملات به ۵۰ تا ۱۰۰ هزار همراه بود که نشان‌دهنده کاهش مشارکت بازار بود. در مقابل، افزایش اخیر حجم معاملات به ۳۰۰ تا ۴۵۰ هزار نشانگر افزایش علاقه سرمایه‌گذاران بود که احتمالاً تحت تأثیر ارتقای دِنکون و ورود سرمایه به ETFها رخ داده است. روندهای مشابه در سال ۲۰۱۷-۲۰۱۸، آغاز چرخه‌های صعودی را نشان می‌دادند که انباشت نهنگ‌ها از افزایش قیمت به سمت ۳,۰۰۰ تا ۴,۱۶۴ دلار حمایت می‌کرد.
با این حال، کاهش حجم معاملات به محدوده ۱۵۰ تا ۲۰۰ هزار ممکن است نشان‌دهنده افت احتمالی ٪۴۰- تا ٪۵۰- باشد.
عامل کلیدی برای عبور اتریوم از اوج تاریخی
تداوم حجم معاملات در سطوح بالا، یک عامل کلیدی برای عبور از اوج‌های قیمتی گذشته در بازار اتریوم محسوب می‌شود. اما اگر مشارکت بازار به‌طور قابل‌توجهی کاهش یابد، حمایت کلیدی در ۱,۵۰۰ دلار به چالش کشیده خواهد شد. در نهایت، الگوهای تاریخی، قدرت بازار اتریوم را در برابر افت‌های بازار، چالش‌های نظارتی و تغییرات نقدینگی برجسته می‌کنند.
