دامیننس بیت کوین چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

دامیننس یا سلطه بیت کوین (BTC) به ارزش بازار (مارکت کپ) بیت کوین در مقایسه با سایر آلت کوین‌ها (Altcoin) اشاره دارد. از آن جا که بازار ارزهای دیجیتال نوسانات شدیدی را تجربه می‌کند، معامله‌گران و سرمایه گذاران همواره به‌دنبال راه‌های مختلفی هستند تا روندهای بازار را شناسایی کنند و آگاهانه‌تر به تصمیمات سرمایه گذاری برسند. یکی از این راه‌ها، استفاده از درصد دامیننس بیت کوین است، که چشم‌انداز جامعی از بازار ارزهای دیجیتال و آینده آن فراهم می‌کند. بر این اساس در مقاله پیش رو به بررسی دامیننس بیت کوین چیست می‌پردازیم و چگونگی استفاده از آن را تشریح می‌کنیم.

دامیننس بیت کوین چیست؟

پیش از هر چیز ابتدا لازم است بدانید که دامیننس بیت کوین چیست. این درصد، نسبت ارزش بازار بیت کوین به آلت کوین‌ها را بیان می‌کند؛ یعنی هر ارز دیجیتالی به غیر از بیت کوین! هنگامی‌که سلطه Bitcoin را با سایر دارایی‌های دیجیتالی مقایسه می‌کنید، می‌توانید بر اساس شرایط فعلی بازار به فرصت‌های مناسب سرمایه‌گذاری پی ببرید. در همین حال، برای محاسبه ارزش بازار، ارزش تمام توکن‌های در گردش بیت کوین در نظر گرفته می‌شود. یعنی در واقع تعداد همه توکن‌های موجود در ارزش فعلی رمزارز ضرب خواهد شد.

اهمیت تحلیل دامیننس بیت کوین چیست؟

در نسبت سلطه بیت کوین، رابطه BTC با سایر ارزهای دیجیتال بازار تغییر می‌کند و به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا دید بهتری به بازار پیدا کنند، مدیریت سبد خود را بهبود ببخشند و روندهای احتمالی و فرصت‌های معاملاتی را بشناسند. بر این اساس، با نگاهی به داده‌های تاریخی، پی می‌بریم که بخش قابل‌توجهی از بازار رمزارزها، شکل و جهت کلی روند بیت‌ کوین را دنبال می‌کند. از آن جا که Bitcoin بیشترین سلطه را بر ارزش بازار رمزارزها دارد، رابطه قوی و مستقیمی با آلت‌کوین‌ها دارد، چرا که این رمزارزها پاسخ شدیدی به حرکات قیمت بیت کوین نشان می‌دهند. به همین دلیل، می‌توان از دامیننس بیت کوین برای پی بردن به روندها در بازار آلت‌کوین نیز استفاده کرد.

عوامل موثر بر دامیننس بیت کوین

تغییر روندها

قبل از انفجار آلت کوین‌ها، غیر معمول نبود که سلطه بیت کوین در بالا ۹۰ درصد باشد. همان‌طور که Altcoinها در مجموع علاقه کاربران و سرمایه گذاران بیشتری را به خود جلب کردند، بیت کوین بخشی از این توجه را به دارایی‌های دیگر، که نوسانات بیشتر و کاربردهای هیجان‌انگیزی داشتند، از دست داد. بر این اساس، در حالی که بیت کوین برای تغییر نحوه انتقال ارزش ایجاد شد، پروژه های کریپتویی تکامل یافتند تا کاربردهای بیشتری داشته باشند. برخلاف بیت کوین، بسیاری از آلت کوین‌ها در صنایع مختلفی از جمله بازی، هنر و خدمات مالی غیرمتمرکز (دیفای) فراتر از انتقال پول به کار می‌روند. بسته به روند فعلی، ممکن است علاقه و معاملات بیشتری در مورد نوع خاصی از پروژه‌های رمزنگاری وجود داشته باشد. به‌عنوان مثال، انفجار توکن‌های غیرقابل تعویض (NFT) می‌تواند دلیل کاهش دامیننس بیت کوین به نفع توکن های مرتبط با این دسته از دارایی باشد.

با گذشت زمان، پادشاه ارزهای دیجیتال جایگاه خود را به‌عنوان یکی از دارایی‌های دیجیتالی ” پایدارتر ” تثبیت کرد. علاقه معامله گران به نوسانات قیمت چشم‌گیرتر و فرصت های سود مرتبطی که برخی Altcoinهای جدید ارائه می‌دهند نیز می‌تواند بر دامیننس بیت‌ کوین تأثیر بگذارد و منجر به تخصیص وجوه به دارایی‌های پُرخطرتر شود.

بازار گاوی (صعودی) یا خرسی (نزولی)

طی چند سال گذشته، رشد گسترده محبوبیت استیبل کوین‌ها (Stablecoin) توانسته سلطه بیت کوین را تحت فشار قرار دهد. به‌طور خاص، در بازار نزولی یا در زمان‌های نوسان، استیبل کوین‌ها اغلب برای محافظت از سرمایه‌های سرمایه‌گذاران کریپتو در بحبوحه کاهش قیمت‌ها استفاده می‌شوند. در همین حال، استیبل کوین، آلت‌ کوینی است که برای حفظ ارزش برابر با ارزش دارایی با قیمت پایدارتر، مانند ارز فیات یا کالا طراحی شده است. سرمایه‌گذاران و معامله‌گران کریپتو اغلب از استیبل کوین‌ها برای خروج سودها بدون نیاز به تبدیل ارزهای دیجیتال خود به ارز فیات استفاده می‌کنند. همچنین، هنگامی‌که وجوه از بازار بیت کوین خارج می‌شوند و به سمت استیبل کوین‌ها می‌روند، سلطه بیت کوین با کاهش مواجه خواهد شد.

در ادامه، در بازار صعودی احتمال معکوس شدن این روند وجود دارد. وقتی بازار رو به رشد است، معامله‌گران این انگیزه را دارند تا دارایی‌های خود را از استیبل کوین‌ها به دارایی‌های بی‌ثبات‌تر منتقل کنند که فرصت‌های معاملاتی بیشتری فراهم می‌کنند، از جمله BTC. بااین‌حال، تریدرهای جسور ممکن است گزینه‌های مخاطره‌آمیزتری را انتخاب کنند و نقدینگی را به آلت‌ کوین‌هایی که حتی از بیت‌ کوین بی‌ثبات‌تر هستند، وارد کنند. بنابراین، تأثیرات کلی شرایط مطلوب بازار بر دامیننس Bitcoin بسیار وابسته به زمینه است.

میان‌بر از طریق استیبل کوین‌ها

استیبل کوین‌ها در مقایسه با ارزهای فیات، برای دسترسی به انواع ارزهای دیجیتال مناسب‌تر هستند. این امر به این دلیل است که صرافی‌های بومی مختص ارزهای فیات به کریپتو وجود دارد. برای مثال بخش معاملات پیشرفته صرافی ارزینجا امکان خرید بیت کوین بدون کارمزد را با تومان و در قالب نماد BTC/IRT ارائه می‌کند. این صرافی‌ها می‌توانند محدودکننده باشند و فقط ارزهای دیجیتال و استیبل کوین‌های محبوب‌تر را ارائه دهند. بااین‌حال، صرافی‌های کریپتو به کریپتو، اغلب مجموعه‌ای جامع‌تر از ارزهای دیجیتال قابل معامله با استیبل کوین‌های انتخابی را ارائه می‌دهند. از این رو، افرادی که می خواهند ارزهای دیجیتال خاصی را معامله کنند، ممکن است از طریق Stablecoin وارد بازار شوند. به‌طور طبیعی، اگر مقدار قابل توجهی از وجوه جدید از طریق استیبل کوین‌ها و نه بیت کوین وارد بازار شود، مارکت کپ کل کریپتو افزایش می‌یابد و باعث کاهش دامیننس بیت کوین می‌شود.

ظهور توکن‌های جدید

گاهی اوقات، توکن‌های جدیدی که وارد بازار می‌شوند، می‌توانند به سرعت محبوبیت پیدا کنند و باعث کاهش سلطه BTC شوند. در این حال، به یاد داشته باشید که بیت کوین با هر ارز دیجیتال دیگری در بازار در حال رقابت است. بنابراین، ظهور چندین آلت کوین محبوب به‌طور هم‌زمان ممکن است بر آن تأثیر بگذارد. بااین‌حال، این احتمال وجود دارد که آلت کوین‌های مورد نظر پس از از بین رفتن تبلیغات، محبوبیت خود را از دست بدهند. در این راستا، اگر این اتفاق بیفتد و وجوه از این آلت کوین‌ها به بیت کوین یا به خارج از بازار کریپتو منتقل شود، دامیننس بیت کوین ممکن است دوباره افزایش یابد.

چطور نمودار دامیننس بیت کوین را بخوانیم؟

چارت دامیننس BTC یک طراحی گرافیکی است که سلطه بیت کوین را به‌عنوان یک شاخص به نمایش می‌گذارد. در همین حال، معامله‌گران ارز دیجیتال از سال ۲۰۱۷ تا کنون از این شاخص برای تحلیل بازار استفاده می‌کنند. البته این نمودار در انفجار آلت‌ کوین در سال ۲۰۲۱ دوباره توجه بیشتری به خود جلب کرد. در حال حاضر، دامیننس بیت کوین یکی از کاربردی‌ترین ابزارهای معاملاتی به شمار می‌رود. راحت‌ترین راه دسترسی به تسلط Bitcoin، از طریق چارت دامیننس بیت کوین تریدینگ ویو (BTC.D) است که به کمک آن می‌توانید دامیننس بیت کوین را مشاهده کنید. همچنین، امکان مشاهده این شاخص در بازه‌های زمانی مختلف وجود دارد. داشته باشید.

استفاده از دامیننس بیت کوین در معاملات

روش وایکوف (Wyckoff)

روش وایکوف که در اوایل دهه 1930 توسعه یافت، مجموعه ای از اصول است که برای معامله‌گران و سرمایه‌گذاران در بازارهای مالی سنتی طراحی شده است. برخی از این اصول، مانند قانون علت و معلول، می‌توانند هنگام جستجوی فرصت‌های سود با استفاده از دامیننس BTC اعمال شوند.

علاوه بر این، بسیاری از معامله‌گران و سرمایه‌گذاران از روش وایکوف برای شناسایی روند بازار، تخمین احتمال معکوس‌شدن روند و معاملات زمانی استفاده می‌کنند. طبق نظر وایکوف، رفتار معاملاتی به چهار مرحله سازمان‌دهی می شود: انباشت، روند صعودی، توزیع و روند نزولی. بر این اساس، شناسایی مکان و زمان جریان وجوه می‌تواند برای برخی از معامله‌گرانی که برای تصمیم‌گیری آگاهانه به زمان‌بندی بازار متکی هستند، مهم باشد. گفتنی است که معامله‌گران و سرمایه‌گذاران گوناگون اغلب از این رویکرد برای انتخاب روند قوی‌تر استفاده می‌کنند.

استفاده از دامیننس بیت کوین برای شناسایی آلت سیزن

با افزایش تعداد آلت‌ کوین ها در بازار، تعجب آور نیست که سلطه Bitcoin در حال کاهش است. در سال‌های اخیر، برخی از Altcoinها محبوبیت بیشتری پیدا کرده‌اند که باعث شده تا ارزش کل بازار همه آلت‌ کوین‌ها برای مدت کوتاهی از بیت‌ کوین پیشی بگیرد. دوره‌هایی که آلت‌ کوین‌ها به‌طور پیوسته از BTC بهتر عمل می‌کنند، به‌عنوان آلت سیزن (AltSeason) یا فصل آلت‌ کوین شناخته می‌شوند. بر اساس اصول روش وایکوف، چنین جابه جایی وجوه از اولین رمزارز جهان به آلت کوین، چرخه‌ای است. از آن‌جایی که آلت کوین‌ها در طول آلت سیزن عملکرد بهتری دارند، بیت‌ کوین ممکن است شاهد تضعیف دامیننس خود در این مرحله از چرخه بازار باشد. بنابراین، افرادی که هم بیت کوین و هم آلت کوین را معامله می‌کنند، ممکن است بر دامیننس Bitcoin نظارت کنند تا پرتفو خود را مطابق با آن تنظیم نمایند.

استفاده از دامیننس بیت کوین با قیمت فعلی بیت کوین

برخی از افراد برای اخذ تصمیم‌های معاملاتی، قیمت بیت کوین را همراه با دامیننس این رمزارز نظارت می‌کنند. اگرچه قوانین ثابتی برای ارتباط این دو وجود ندارد، اما در ادامه به برخی از نتایج بالقوه می‌پردازیم که می‌توانند در اثر ترکیبات مختلف قیمت و دامیننس بیت کوین مشاهده شوند:

• هنگامی‌که قیمت و دامیننس بیت‌کوین در حال افزایش است، می‌تواند نشانه‌ای از بازار صعودی بالقوه BTC باشد.
• زمانی‌که قیمت بیت کوین در حال افزایش است اما دامیننس Bitcoin کاهش می‌یابد، می‌تواند نشانه‌ای از بازار صعودی بالقوه Altcoin باشد.
• وقتی‌که قیمت بیت کوین در حال کاهش است اما دا‌میننس آن در حال افزایش است، می‌تواند نشانه ای از بازار نزولی آلت کوین باشد.
• زمانی‌که قیمت و دامیننس بیت کوین هر دو در حال کاهش است، این امر می‌تواند نشانه روند نزولی بالقوه برای کل بازار کریپتو باشد.

جمع بندی

دامیننس بیت‌ کوین ابزاری برای کمک به درک چگونگی تغییر چرخه‌های بازار است. برخی از تریدرها از آن برای تنظیم استراتژی‌های معاملاتی خود استفاده می‌کنند، در حالی که برخی دیگر از آن برای مدیریت پرتفوی‌های متنوع خود استفاده می‌نمایند. در این حال، توجه داشته باشید که سلطه بیت کوین، عملکرد آن یا هر رمزارز دیگری را تضمین نمی‌کند، بلکه به‌عنوان یک راهنما برای کمک به معامله‌گران برای برنامه‌ریزی رویکرد معاملاتی خود عمل می‌کند.

پرسش‌های متداول